일본의 히타치제작소(히타치)가 기업경쟁력 강화를 위해 승부수를 던졌다. 스위스 산업 자동화 기업 ABB의 송배전 등 전력시스템 사업을 인수합병키로 한 것. 17일 일본 니혼게이지에 따르면 히타치와 ABB는 이같은 내용에 최종 합의를 했다.

ABB는 스위스에 본사를 둔 전력망·산업자동화 업체로, 전력망 사업 부문에서만 올 9월 누적기준 71억달러(약 8조원)의 영업이익을 올렸다. 같은 기간 영업이익률은 9.8%에 달한다. ABB 전체 매출액의 약 25%를 차지하는 수준으로 ABB는 이번 매각을 통해 로봇 등 산업자동화 부문에 집중한다는 계획이다. 남은 지분 20%도 추후 매각할 계획이다.

히타치의 ABB 전력사업 인수액은 6000억~8000억엔(6조~8조)규모로 알려졌다. 히타치가 기업 M&A에 투자한 금액으로는 사상 최대 규모다.

히타치는 전력과 에너지를 주력 사업으로 하고 있는 일본의 거대 복합기업이다. ABB 인수를 계기로 해외 재생에너지 보급과 신흥국 전력망 정비 사업을 적극 추진한다는 방침이다. 특히 차세대 전력망인 '스마트 그리드' 등의 확충을 꾀할 것으로 알려졌다. 경쟁력 강화차원의 움직임인 셈이다. 히타치는 ABB와 M&A 관련 정식 계약이 완료되면 중전기 분야의 세계 2위인 독일 지멘스와 매출규모 면에서 어깨를 나란히 할 수 있게 된다.

히타치의 ABB 사업부문 M&A는 출자비율을 높여 자회사 하는 방식으로 추진 될 전망이다. ABB 전력 사업 분야를 단계적으로 인수, 사업환경이 갑자기 바뀌는데 따른 위험을 최소화 할 방침이다.

ABB는 산업용 전기 세계 최대 업체로 전력부문 제어시스템을 포함한 송배전설비 제조·운영사업을 하고 있다. 지난해 관련 부문 매출은 약 103억달러(약 11조7000억원)로 8%대의 영업이익률을 보였다. 설비납품에 그치지 않고 송배전 시스템 전체 운영사업도 전개, 매출액 40% 이상을 이 부문에서 올리고 있다.

히타치는 올해 3월 결산 전력·에너지 사업 매출액은 4509억엔(약 4조5090억원)으로 영업이익률이 6%에 조금 못 미치는 수준이다. 발전설비 외에 송배전, 변전설비, 재생에너지 등 여러 사업을 하고 있지만 국내 사업이 90% 이상을 차지한다.

원자력발전 등 주력인 국내 전력사업 부진으로 해외사장 개척이 과제로 꼽혀왔다. 히타치는 2022년 3월말 결산에서 연결매출액 대비 영업이익률을 10%로 향후 3년간 2%가량 높이는 것을 목표로 하고 있다. 히타치는 ABB 전력 사업 인수를 통해 전력망 부문에서 해외 시장점유율 1위 진입에 나선다는 계획이다. 히가시하라 도시아키 히타치 사장은 지난 6월 원전 사업에서 벗어나 사업 다각화를 구상중이라며 전력망 사업부문을 분리해 '세계 최고의 기업'으로 키우겠다는 포부를 밝힌 바 있다.

실제 히타치는 세계 1위 시장점유율 확보를 위해 국내·외 약 900여개에 달하는 그룹회사의 정리·통합을 진행하면서 해외 진출을 위한 M&A에 적극적으로 나서고 있다.

히타치가 M&A에 적극 나설 수 있는 배경으로는 자금 조달이 수월한 점을 꼽을 수 있다. 일정 규모를 유지하며 자금력을 갖춘 기업이 엔저 가세로 낮은 자금 조달 비용으로 해외 기업 M&A에 나설 수 있는 상황이 만들어졌기 때문이다.

이같은 분위기에 일본 최대 제약사인 다케다약품공업은 올해 아일랜드계 다국적 제약사 샤이어를 620억 달러에 M&A하기로 했고, 자동차 부품회사인 칼소닉 칸세이는 피아트 크라이슬러의 자동차 부품 자회사인 마녜티 마렐리를 62억 유로에 인수키로 했다.

M&A업계 관계자는 "일본의 대형 기업이 엔저로 인해 낮은 자금 조달 비용으로 해외 기업 M&A에 나서며 시장점유율 확대를 꾀하는 사례가 늘고 있다"며 "히타치의 ABB 전력 사업 관련 인수를 시작으로 글로벌 전력망 부분에서 시장경쟁력 확대에 박차를 가할 것으로 보인다"고 말했다.

[M&A] Morning Hitachi, Switzerland ABB Power Corporation, " up to 8 trillion won invested "

Hitachi, a Japanese company, has thrown a race to strengthen its corporate competitiveness. The company has decided to acquire and merge power system businesses such as power distribution to the Swiss industrial automation company ABB.

According to Nihon Gauge, Hitachi and ABB reached a final agreement. ABB is a Swiss-based electricity network and industrial automation company that made $ 7.1 billion (about 8 trillion KRW) in operating profit just in September of this year in the power network business alone.

The company plans to focus on industrial automation such as robots through this sale. It is also planning to sell remaining 20 % of its shares later.

Hitachi's ABB power project is known to be worth 600 billion to 800 billion yen (6.8 trillion won). Hitachi is the largest investment in corporate M&A ever made.

Hitachi is a Japanese conglomerate that uses power and energy as its main business. It is planning to actively push for overseas renewable energy supply and power network readjustment projects in emerging countries by acquiring ABB.

In particular, it is heard that it is planning to expand its next generation of electricity such as ' Smart Grid ' In other words, the move is aimed at strengthening competitiveness.

Hitachi will be able to compete in terms of sales volume with Siemens, Germany, the world's second largest electronics maker, after completing its official contract with ABB and M&A.

Hitachi's ABB business arm will be promoted by raising its investment ratio to become a subsidiary. By gradually acquiring ABB's power business, it is planning to minimize risks due to sudden changes in business environment.

ABB, which is the world's largest industrial power company, is in the manufacturing and operation of power distribution facilities including power control systems.

Sales in related sectors totaled 10.3 billion dollars last year, with an operating profit ratio of 8 percent.

.Not only is it supplying facilities, it has also deployed entire operation of distribution system at Songdo and is making more than 40 % of sales in this field.

Hitachi sold 450.9 billion yen (4.50 trillion won) in its power and energy business in March this year, just below 6 percent of its operating profit.

Other than power generation facilities, they also operate various projects such as power supply, power substations, and renewable energy, but domestic businesses account for more than 90 percent of them.

Due to the slump in domestic electricity business, which is major in nuclear power generation, overseas presidents have been selected as the main task.

Hitachi aims to increase its operating profit ratio by 2 percent over the next three years to 10 percent in closing accounts at the end of March 2022.

Hitachi plans to become the number one overseas market share in power networks by acquiring ABB power business.

Toshiaki Higashihara, president of Hitachi, said in June, " We are considering diversifying our nuclear power plant business, " expressing our ambition to become the world's best company by separating the power grid business.

In fact, Hitachi is actively promoting M&A for overseas expansion while organizing and integrating about 900 local and foreign companies to secure market share.

Hitachi is easy to finance because it can actively participate in M&A. This is because a situation has been created where companies with a certain amount of size and sufficient funding can join foreign companies with low funding costs.

Against this backdrop, Takeda Pharmaceutical Company, Japan's largest pharmaceutical company, decided to buy Shire, an Irish multinational pharmaceutical company, for 62 billion U.S. dollars this year, and Carlsonic Khan Sei, an automotive parts maker. An M&A industry source said, " The big Japanese companies are starting to expand their global power supply with low financing costs and accelerate their market share. "
 

윤영주 기자 다른기사 보기