우리금융지주가 국제자산신탁 대주주 유재은 회장 측과 국제자산신탁 경영권 지분 인수를 위한 양해각서(MOU)를 체결했다고 3일 밝혔다.

우리금융지주에 따르면 양해각서는 실사, 인수가격 및 인수조건 협상, 주식매매계약(SPA) 체결 등 본격적인 절차 진행에 앞서 상호 성공적인 거래에 대한 공감대를 바탕으로 체결됐다. 우리금융지주는 조만간 회계법인, 법무법인 등과 함께 국제자산신탁에 대한 실사에 착수할 계획이다.

국제자산신탁은 2007년 후발주자로 부동산신탁업에 진출했음에도 불구하고, 2018년 기준 수탁고 23조 6천억원, 당기순이익 315억원을 시현한 부동산 신탁전문업체다. 관리형 토지신탁과 담보신탁에 강점을 보유하고 있으며, 최근 대리사무와 같은 부동산개발 관련 부수업무 비중을 확대하는 등 사업다각화를 추진하고 있다.

국제자산신탁은 대주주 유재은 회장(55.7%)과 자녀 유재영(10.0%)이 지분 65.7%를 보유하고 있으며, 우리금융지주 자회사인 우리은행이 6.5%의 지분을 보유하고 있다.

우리금융지주의 비금융권 기업 M&A는 예상됐던 일이다. 손태승 우리금융지주 회장은 금융서비스 분야 사업경쟁력 강화를 위해 지난해부터 비금융권 관련 M&A를 추진하겠다고 밝혀왔다. 실제 부동산신탁 관련 기업을 중심으로 M&A를 준비해왔던 것으로 알려졌다.
부동산신탁업은 금융권 내에서 새 먹거리로 각광받고 있다.

연평균 10%대 성장률과 20%대 자기자본순이익률(ROE)을 유지할 정도로 성장성과 수익성이 높은 것으로 평가받는다. 지난해에도 부동산신탁회사 11곳은 총 5077억원의 당기순이익을 올렸다. 사상 최대 실적을 기록한 전년보다 소폭(0.6%) 증가한 수치다. 총자산도 4조7106억원으로 19.5%(7703억원) 늘었다.

우리금융지주가 국제자신신탁의 M&A를 추진하기 위해 MOU를 체결한 만큼 지주사 출범 첫 M&A 사례가 될 것으로 보인다. 현재 우리금융이 중국 안방보험과 동양자산운용·ABL자산운용에 대한 인수 협상을 벌이고 있지만 아직까지 별다른 움직임은 포착되지 않고 있기 때문이다.

M&A업계 일각에선 두 자산운용사가 국제자산신탁보다 먼저 우리금융에 편입될 수 있다는 관측을 내놓고 있지만 공식적으로는 별다른 계획은 없다.

우리금융지주 관계자는 “부동산신탁업은 연평균 10%대의 성장률과 20%대의 ROE 등 자체적인 성장성과 수익성이 높은 데다 그룹내 타 계열사들과의 업무 확장성이 높고 시너지 창출이 용이해 우선 인수를 추진하게 됐다”며 “국제자산신탁 인수시 그룹 부동산금융의 중추적인 역할을 수행하면서 은행 등 계열사들과 함께 차별화된 종합 부동산금융서비스를 제공할 계획”이라고 말했다.

한편 우리금융지주는  국제자산신탁 외에 저축은행 M&A에도 관심을 갖고 있는 것으로 알려졌다. 우리금융지주는 현재 아주캐피탈 최대주주인 웰투시제3호(PEF) 지분 50%와 펀드 청산 후 잔여지분에 대한 우선매수청구권을 보유하고 있다. 아주캐피탈이 아주저축은행을 100% 자회사로 두고 있어 7월 펀드 청산 후 청구권을 행사하면 우리금융은 캐피탈과 저축은행을 품을 수 있을 전망이다.

 [M&A] Woori Financial Holding Co., International Asset Trust Agreement of MOU for equity acquisition

Woori Financial Holdings Co., the major shareholder of the International Asset Trust, Yoo Jae-eun and the chairman of the International Asset Trust Management Corp.

According to Woori Financial Group, the MOU was signed based on consensus of successful transactions before the due diligence, negotiation of acquisition price and conditions, and conclusion of the stock deal (SPA).

Woori Finance Holdings Co., Ltd. plans to begin inspecting international asset trusts with accounting firms and law firms soon. The International Asset Trust Corporation is a real estate trust company that made 23.6 trillion won in trust and 315 billion won in net income as of 2018, although it entered the real estate trust business as a late starter in 2007.

It has strengths in managed land trusts and mortgage trusts and is currently pushing for diversification of its businesses by increasing the percentage of incidental business related to development of real estate such as proxy offices.

The majority shareholder Yoo Jae-eun (55.7 percent) and his children Yoo Jae-young (10.0 percent) own 65.7 percent of the trust, and Woori Bank, a subsidiary of Woori Finance Holdings Co.

M&A, a nonfinancial company of Woori Finance Holdings Co., was expected.

Sohn Tae-seung, chairman of Woori Finance Holdings Co., said, " We have been pushing for M&A with nonfinancial regions since last year in order to strengthen the competitiveness of the financial services sector.

It is heard that he had been preparing for M&A with businesses related to real estate trusts at the center.

The real estate trust business is in the spotlight as a new food item in the financial sector. It is evaluated as having high growth potential and profitability as it maintains annual growth rate of 10 % and net return of equity of 20 %.

Last year, 11 real estate trust companies posted 507.7 billion won in net profit. This is a small increase (0.6 %) from the previous year when it recorded its biggest performance ever.

Total assets also increased 19.5 percent (770.3 billion won) to 4.7106 trillion won. As Woori Financial Group signed an MOU to push ahead with M&A with its international trust, it is expected to be the first M&A case for a holding company.

Although Woori is currently negotiating with China on home insurance policies, Oriental asset management and ABL asset management, no particular move has been detected.

Some in the M&A industry predict that the two asset managers will be included in Woori before the International Asset Trust, but they have no plans.

Meanwhile, Woori is reportedly interested in the M&A of savings banks in addition to the international asset trust.Woori Finance Holdings currently holds 50 % of the shares in Welltu Sense 3 (PEF), the largest shareholder in Aju Capital, and the right to buy the remaining shares first after liquidation.

Aju Capital has a 100 percent subsidiary of Aju Savings Bank, so it is expected that Woori will be able to embrace the capital and savings banks if it takes the right to file a claim after liquidation of the fund in July.

 

윤영주 기자 다른기사 보기